Comment ça marche
Les intérêts composés sont les intérêts versés sur des intérêts déjà perçus : le solde croît donc de plus en plus vite chaque année. Avec des versements mensuels réguliers, l'effet se cumule — de petits dépôts constants sur plusieurs décennies finissent par largement dépasser le capital initial. Saisissez le montant de départ, le rendement annuel attendu, l'horizon de placement et, en option, un versement mensuel. Le résultat affiche le solde futur, les intérêts totaux et la part provenant de vos versements par rapport à la croissance.
La formule
FV = valeur future (solde final). P = capital de départ. r = taux annuel en décimal (7 % → 0,07). n = périodes de capitalisation par an (1 annuelle, 12 mensuelles, 365 quotidiennes). t = durée en années. C = versement par période (les versements mensuels sont convertis selon la fréquence choisie). Sans versements, seul le premier terme s'applique.
Exemple de calcul
- Vous démarrez avec 10 000 $, versez 200 $/mois et obtenez 7 % par an, capitalisés mensuellement, sur 10 ans.
- Après 10 ans, votre capital initial de 10 000 $ atteint environ 20 096 $ — il a presque doublé.
- En ajoutant les versements mensuels, le solde final est d'environ 54 800 $. Versements totaux : 24 000 $. Intérêts : ~20 800 $.
Questions fréquentes
La fréquence de capitalisation a-t-elle vraiment un impact ?
Un peu, mais moins qu'on ne le pense. Sur 10 000 $ à 7 % pendant 10 ans, la capitalisation annuelle donne ~19 672 $, mensuelle ~20 097 $, quotidienne ~20 136 $. Le passage d'annuel à mensuel se voit ; de mensuel à quotidien, à peine. Le taux et la durée comptent bien plus que la fréquence.
Quel taux de rendement dois-je supposer ?
Moyennes historiques de long terme : ~10 % nominal / ~7 % réel (déduction faite de l'inflation) pour un portefeuille actions diversifié mondial, ~3 à 5 % nominal en obligations, ~4 à 5 % pour un portefeuille équilibré 60/40. Pour un livret d'épargne à haut rendement, utilisez le taux actuel (souvent 3-4 % en zone euro en 2024). Pour une planification longue, 5-6 % constitue une médiane raisonnable.
Le résultat est-il avant ou après inflation ?
C'est un montant nominal, c'est-à-dire avant inflation. Pour voir la valeur réelle (en pouvoir d'achat) de votre solde futur, soustrayez l'inflation prévue du rendement. Si vous attendez 7 % de rendement et 3 % d'inflation, lancez le calcul à 4 % pour obtenir un résultat en euros d'aujourd'hui.
Pourquoi attribue-t-on à Einstein la phrase « les intérêts composés sont la huitième merveille du monde » ?
La citation est presque certainement apocryphe, mais les maths qu'elle décrit sont bien réelles. La croissance linéaire — ajouter le même montant chaque année — paraît intuitive. La croissance exponentielle, non : à 7 %, le capital double tous les ~10 ans environ (règle de 72 : 72/taux ≈ temps de doublement). Sur une carrière de 40 ans, le capital double 4 fois et 10 000 $ deviennent 160 000 $ sans aucun versement.